摘要：本文基于高层梯队理论和薪酬激励理论，采用聚类分析法和FGLS，以2009-2014年我国中小板上市公司数据为研究对象，实证检验了中小企业高管团体特征对企业创新的影响，并进一步分析高管薪酬对二者关系的调节作用。研究发现，中小板上市公司的高管团队特征影响了企业创新行为，高管薪酬在高管团队特征对企业创新行为影响中具有正加强效应，即高管薪酬在企业创新行为中发挥重要的激励促进作用，能调节高管团队异质性在企业创新行为中的影响。本研究不仅丰富了管理者异质性和高层梯队理论，为中小板上市公司薪酬激励在企业创新中的研究提供新的视角，同时也有助于政府部门掌握企业创新行为的影响因素，为研究企业创新行为提供理论依据和经验证据。

摘 要:本文以2009-2011年披露的已上市公司资产评估报告的资产评估增值率为研究对象，根据被评估的上市公司置入资产和置出资产、交易对象（大股东、一般关联方和非关联）、有无盈余管理动机等方面探究δ异动的原因。本文运用Mann-Whitney U检验等方法判断各组数据间有无显著性差异，深入考察了上市公司大股东侵害动机和盈余管理动机与资产评估增值率之间的关系，研究发现，上市公司资产交易中存在资产评估操纵现象，资产评估δ异动的主要原因在于低估置入资产价值达到盈余管理动机。

民营中小企业的可持续成长问题是现阶段理论界与实践界共同关注的焦点。基于内部因素成长理论与双重委托代理分析框架，以2007-2011年中国民营中小上市公司的平衡面板数据为样本，深入探讨高管股权激励对民营中小企业成长的影响机理，研究表明：高管股权激励能够有效抑制股东与管理层之间的第一类代理成本，但对于由控股股东与中小股东利益冲突而形成的第二类代理成本并没有显著影响；同时第一类代理成本在高管股权激励与民营中小企业成长之间具有显著的中介效应，即股权激励以抑制第一类代理成本为影响路径对民营中小企业成长产生促进效应，但第二类代理成本的中介效应并未显现。

摘要：本文基于默里的人格理论，利用信念调整模型，通过实验和统计方法研究自我实现预言效应预期这一内在自发性动机、责任压力这一外在引致性动机及其交互作用对持续经营审计判断的影响。研究发现，自我实现预言效应预期导致审计师在持续经营审计判断任务中赋予肯定性证据更多的权重，潜在影响其对公司持续经营能力的判断；而责任压力使得审计师的判断过程更加谨慎、中立，更多地考虑否定性证据，能有效抑制自我实现预言效应对审计判断的不利影响。

摘 要：服务模块化是金融企业在混业经营、跨界竞合和顾客需求差异化等背景下，提升创新绩效并增强竞争优势的一个方向选择，与服务模块化相伴而来的组织变革问题，是金融企业的需要考虑的关键问题。本研究通过数据样本实证方法，证明服务模块化对金融企业创新绩效存在正向影响。在此基础上，发现组织模块化对服务产品模块化到创新绩效之间关系有正向的调节作用假设成立，对服务流程模块化到创新绩效之间的关系的负向调节作用假设不成立。研究参与到“镜面假设”新近研究的对话中，有助于探明企业模块化系统的三个维度，即产品模块化、流程模块化和组织模块之间的内在联系机制，并更好地把握技术型创新与管理型创新之间的关系。

本文扩展了Melitz的异质性企业模型，通过对我国主要制造业2001-2010年面板数据的分析，实证检验了影响我国国内市场需求的主要因素。研究结果表明，我国确实存在“生产率悖论”，较高的国内市场贸易成本对国内市场需求产生不利影响，扩大内需关键是降低过高的国内市场贸易成本。

本文采用1996-2010年中国与六个主要玩具贸易伙伴国的面板数据，运用个体固定效应变截距模型实证分析了绿色贸易壁垒对中国玩具产品出口的影响。结果表明，在控制贸易伙伴国的国内需求、双边实际汇率、中国国内产品标准以及出口退税率等重要变量的条件下，伙伴国的绿色贸易壁垒对中国玩具出口产生了显著的负向影响。最后根据研究结论提出了中国规避绿色贸易壁垒，以继续保持和发挥玩具产品比较优势的针对性建议。

本文从知识链角度以我国通信制造业为研究案例，分别运用子系统有序度模型和系统协同度模型讨论了该产业的知识协同度，运用改进后的Logistic模型分析产业内知识创新群之间的相互影响与产业协同演进的关系。结果表明：通信制造业处于纵向协同演进阶段，已从单个主体创新向多主体合作创新演进，但产业内部协同关系不稳定，协同效果不理想，有序度和协同度均存在较高的调整空间；迫切需要政府破除产业协同创新障碍，健全知识协同机制，营造良好的创新合作环境，推动通信制造产业整体的优化升级。

本文首先从社会信任、社会组织、社会参与、社会慈善四个维度度量中国各地区社会资本的发展水平，运用因子分析法构建社会资本的综合分数。紧接着，本文构建一个包含2010—2013年可持续获得相关信息的471家在深、沪上市的非金融类公司组成的平衡面板数据为样本，通过F检验、LM检验、Hausman检验选用固定效应模型，并应用参数检验和非参数检验方法实证检验社会资本与公司债务期限结构之间的关系。实证研究发现：社会资本和债务期限结构具有显著的正相关关系，即上市公司所属地区社会资本的发展水平越高，公司债务期限结构越长。

利用2000---2012年省级面板数据，分别从全国及东中西三个区域对我国经济增长、产业结构与城镇化之间的关系进行实证分析。研究发现，经济增长对所有区域的城镇化均有正向影响，第二产业与第三产业发展对不同区域的城镇化影响存在差异。产业结构与经济增长如果能协调发展则会加快城镇化，反之，则会迟滞城镇化。FDI对中西部地区城镇化能产生显著影响，而对东部地区的影响并不明显。居民教育水平提升对所有地区的城镇化有显著影响，而人口自然增长仅对西部地区城镇化产生正向影响。

本文基于终生收入法构建了基础养老金的精算模型，通过测算净收益额与净收益率发现：我国现行养老保险制度能够调节不同所有制企业之间的收入分配差距，且公平差异化的工资增长率有利于强化正向收入再分配效应；但现行缴费机制的“累退性”弱化了养老保险的再分配功能，甚至可能会导致逆向调节效应；而且，现行养老保险制度基本不存在地区之间的收入再分配；工资增长率和养老金待遇调整比例越高，受益企业越多且受益程度越大，代际再分配效应也会得到强化；如果利率大于养老金增长率，参保者都将遭受损失，且对高收入企业尤为不利。

随着服务经营理念的引入，服务质量管理成为近年来国内外企业组织运营及质量管理领域研究的新热点，而目前在国内的相关研究还处于起步阶段。服务质量是一个服务组织通过终端将标准化的产品或服务有效传递给顾客的行为交互系统，该系统由服务组织、服务终端和顾客感知三个服务质量要素结构间的行为交互衍生而成。本文基于服务质量交互系统的三个要素维度，结合国内外相关理论研究，系统阐述与分析了各个要素维度中的结构组成。最后，论文还讨论了服务质量的未来研究方向和对管理实践的启示。

文章在区分正式环境规制与非正式环境规制的基础上，分析了环境规制影响产业区际转移的理论机制，进而选取2003-2012年中国30个省份的面板数据进行了实证研究，并运用门槛回归模型研究了环境规制影响产业转移的门槛特征与空间异质性。研究结果表明，正式环境规制对污染密集型产业的区际转移有显著的影响，且随着正式环境规制强度的提高，会对污染密集型产业区际转移产生先抑制后促进的作用，验证了两者之间存在门槛特征和空间异质性。非正式环境规制整体上推动了污染密集型产业的区际转移，显现了非正式规制的经济效应。

道家文化在儒道佛三种中国传统文化中的生态伦理学意义最为突出。基于杭州685名居民的家庭节水行为调研数据，利用AMOS 22.0构建基于协方差的结构方程模型，由道家文化的生态伦理导向出发，同时从认知和情感两个方面对家庭节水行为进行分析，结果发现：道家价值观对节水态度、积极情感和消极情感的驱动作用相近；积极情感、消极情感、节水态度、主观规范和感知行为控制感对家庭节水行为倾向均有正向促进作用，其中积极情感的推动作用最大，主观规范和消极情感的推动作用最小；节水态度、积极情感和消极情感对于道家价值观和家庭节水行为倾向的中介效应显著。研究结论肯定了我国传统文化价值观和态度、情感等等非价格因素对于推动居民节水行为的积极作用，为我国促进居民节水提供了一定的理论借鉴。

最优所得税同时考虑公平与效率，税率结构的变化某种程度上都源自两者的权衡。根据最优税率结构的求解公式、模拟结果及经验证据，围绕社会福利函数、技能分布、效用函数以及劳动供给弹性等，分析其对最优税率的影响。一方面，认为更平等的社会福利函数、更小的劳动供给弹性、技能的帕累托分布和效用的拟线性偏好会产生更高的边际税率，这一普遍观点并不完全成立。另一方面，最优所得税是建立在严格的假设条件基础上的，因而各国要根据自身情况构建最优税制。

本文以全国金融机构各项贷款余额的季度时点数据，以及经季节调整、并利用不变价格国内生产总值指数全面剔除价格影响的实际季度GDP数据为观察序列，通过对二者建立滞后两期的稳定VAR模型，得到二者增长率之间的短期动态影响关系；同时，使用带有趋势和漂移项的AR模型来拟合贷款余额总量对实际GDP的贡献率序列，得到二者之间的长期线性关系是带有逐渐下降趋势并具有长记忆性时变特征的结论。该结论表明，在短期内贷款总量对实际经济增长具有刺激作用，但长期内这种刺激作用会引致通货膨胀的发生。本文结论为验证通过缩放信贷规模来调节经济的政策手段的有效性提供了有力支持，也为间接验证货币中性理论在中国的成立性提供了实证依据。

本文从董事会治理结构和高管薪酬业绩敏感性两方面探讨联合投资对被投资企业公司治理的影响。研究发现，与单独投资支持的公司相比，联合投资支持的公司董事会中专业董事比例更高，高管薪酬业绩敏感性更高；参与同一家企业投资的风投机构家数越多，被投资公司董事会中专业董事比例越高，高管薪酬业绩敏感性越高。这说明，相对于单独投资而言，风险资本联合投资能进一步改善被投资企业的董事会治理结构和高管薪酬契约，从而更能提升被投资企业的公司治理水平。为了纠正联合投资内生性引起的估计偏误，本文还采用了2SLS分析方法，分析结果与OLS结果一致。

本文以福建地区农户为研究对象，采用Probit模型实证分析了新型农村合作医疗制度对农民外出就业地点选择的影响，由此讨论新型农村合作医疗制度是否会对农民外出务工行为产生“就业枷锁”效应。实证结果表明，新农合制度改变了外出农民就业地点的选择，在一定程度上限制了农村劳动力的自由流动。因此，我国医疗保险系统应按照“城乡一体化”思想进行制度整合，建立具有综合性和可携带性的医疗保障系统，从而促使新农合制度能真正发挥其应有的政策功能，使农民在城乡劳动力流动过程中享受到切实的社会福利保障。

本文将“圈子”这一极具中国特色的元素作为调节变量，探讨其在辱虐管理和员工沉默行为之间的作用。通过问卷调查和对湖南省中小企业中收集的上下级之间的配对样本实证研究后发现，对不同领导成员交换的员工而言，辱虐管理对沉默行为的影响并不是完全一致的，也就是说辱虐管理并不一定会导致员工沉默。

本文透过经济思想史的分析视角，回顾了新中国成立以来财税体制改革的演化路径，涉及到“体制下放”、“财政包干”和“分税制”三个主要阶段。再者基于中央与地方两级政府财税关系中的委托代理特征，构造信息经济学模型进行理论推演，分别得出适应差异化条件下从“集权”、“合作”到“分权”的最优制度安排，并结合“中国经验”的现实案例加以验证、讨论和引申，旨在为下一步改革的目标方向提供方法论指导。

肯德基速生鸡事件引起公众对肯德基产品和食品安全状况的关注和质疑。面对危机事件，肯德基采取“否认-修正补救-广告辩解”的危机响应策略。本文基于新浪微博的内容分析，研究公众的认知和态度是否随着肯德基危机公关广告策略而改变。研究认为：肯德基危机公关广告能够提高公众对产品的了解程度和积极态度，降低公众的风险感知以及促使公众将危机事件责任归因于企业外部因素，但广告并未从根本上改变公众对肯德基食品安全事件的态度。

“营改增”是我国近年来最重要的税制改革，研究揭示营改增对行业税负的动态影响具有重要的现实意义。本文通过构建中国税收的CGE模型分析营改增前后我国各行业两税税负的动态变化，发现即使在短期内通过税率设计等方式使得扩围行业税负平衡，在长期中部分行业仍然会出现税负上升的现象。

本文理论分析了供应链金融缓解融资约束的作用机理，提出金融发展与产权性质对供应链金融缓解企业融资约束具有调节效应的观点。研究结果显示，（1）科技型中小企业普遍存在融资约束现象，具有强烈的研发投资-现金流敏感性；（2）供应链金融可以缓解科技型中小企业的融资约束程度，显著降低企业的研发投资-现金流敏感性；（3）相对于低金融发展地区，高金融发展地区的供应链金融对融资约束的缓解效应更显著，相对于国有企业，非国有企业的供应链金融对融资约束的影响更显著。

摘要：社会化媒介营销已成为企业营销活动的重要组成部分，但大量企业并没有弄清社会化营销将会给品牌带来怎样的收益。全文基于品牌资产4个维度，从成熟品牌和非熟悉品牌两个视角出发，并且发现品牌成熟度差异在社会化媒介营销活动中会对企业的品牌资产增值有着调节效应。

电子商务税收流失问题在相关国家引起了高度重视,美国许多学者测算了本国整体、相关州政府电子商务的税收流失规模。对此，本文重点采取回归分析下的“平均税负法”首次估计了我国电子商务的税收流失规模，对影响电子商务税收治理的相关因素进行了理论分析和数值模拟。最后，提出治理我国电子商务税收流失的政策建议。

本文通过构建一个代表性控排企业跨期决策理论模型，分析了碳配额交易企业在履约日与非履约日的最优交易量。均衡结果显示，企业在非履约日的最优交易量与其自身的风险规避系数、市场流动性提供者的风险规避系数、履约日随机碳需求的标准差成正比，而与企业的碳产出效率成反比。在此基础上，本文探讨了中国碳交易试点市场上履约日附近交易量巨大，而非履约日交易量稀少的原因，并提出相关政策建议，以帮助实现我国碳市场交易量的平滑及整体市场效率的提升。

本文从关联股东的角度研究财务重述在股东社会网络中传染的可能性。研究结果表明，曾经持有财务重述公司股份的股东，在持有下一家公司股份时，再次发生财务重述行为的概率会降低。但是，如果关联发生在重述公司重述前，关联公司重述的可能性则会显著增加。并且上述关系会受到关联股东地位的调节影响。研究结论从所有权网络的行为层面为财务重述研究提供了新的角度，也为应对上市公司财务重述提供了新的思路。

本文首先建立投入产出模型，测算2001-2013年中国农产品出口隐含碳排放量及其部门分布，按照变化规律将中国农产品出口贸易隐含碳排放分为快速增长期、转折期、稳定增长期3个阶段；然后运用LMDI 分解法，将2001-2013年中国农产品出口贸易隐含碳排放增长分解为规模效应、结构效应、技术效应三种因素的贡献，总体和分部门分析3个阶段各驱动因素影响的正负向及强弱大小。实证结果表明，2001-2013年我国农产品出口贸易隐含碳排放量年均增长8.98%，其中农业部门、食品加工业部门是出口隐含碳排放量最多的部门；规模效应是导致农产品出口CO2增加的主要原因，累计贡献为增加隐含碳排放6923.88万吨，贡献率180.64%；技术效应是抑制农产品出口CO2排放量增长贡献最重要的因素，2001-2013年使得中国农产品出口隐含碳排放量减少-1242.66万吨；而结构效应微弱，2001-2013年累计贡献率仅为-1.3%。

品牌个性是老字号长期品牌管理研究的重要内容，但老字号品牌个性量表及其与消费者态度和行为之间关系的研究却仍是空白。研究通过归纳法生成老字号个性词汇，利用探索性因子分析开发老字号品牌个性量表，在中国文化背景下将其维度阐释为雅、智、德、淳、古。在文献回顾的基础上构建老字号个性感知与消费者个性认同以及品牌忠诚关系的结构模型，并在实证分析的基础上验证它们之间的关系。最后提出对策和未来研究建议。

【摘要】中国主要寿险公司2004M8～2012M2间月度保费收入时间序列存在明显的季节特征，很大程度上与寿险业坚持的“开门红”习惯有关。建立SARIMA模型，对寿险保费时间序列进行样本内预测，达到了较好效果，并发现当期寿险保费收入受以往各期的影响。在此模型基础上，利用邹检验方法验证保险会计新准则、保监会业务结构调整窗口指导和银保新政对寿险保费收入时间序列的影响，并根据验证结果，提出相关政策建议。

以6地区339家企业的问卷调查数据为基础对政策性银行贷款、商业性银行贷款、民间借贷三种资金为中小企业融资服务的效率进行实证考察，结果显示：三种资金对中小企业发展起正向促进作用，政策性资金和民间资金融资服务效率高于商业性银行资金；三种资金投向具有规模企业偏好，与扶持小微企业发展的实践相矛盾；三种信贷资金行业服务效率差异明显，政策性资金对高新技术类企业融资服务效率高；民间借贷资金融资服务对象定位不明确，影响了其为中小企业服务的综合效率，亟需政策的规范和引导；在中小企业融资服务体系中三种资金具有联动效应。这些结论为合理界定三种信贷资金在中小企业融资服务体系中的服务功能和服务区间提供了依据。

房产税的税率设计是其税制建设的核心环节，科学合理地设计房产税税率必须建立在一定的约束条件下。本文以浙江省Y县为例，从家庭收入负担能力和政府财政收入需求大小两个维度对房产税税率设计进行了探讨，从而对深化我国房产税改革提供了可供借鉴的思路。

经济全球化的深入使得一国之内税收竞争的增长效应更多地受制于对外开放因素的影响。本文基于2000-2013年中国29个省（市）的面板数据，旨在从贸易开放的视角实证考察税收竞争对经济增长的影响及作用机制。两阶段最小二乘法（2SLS）的研究结果表明，在影响区域经济增长方面，贸易开放与地区间税收竞争存在一定程度的策略替代性；面板门限模型(PTR)的运用，发现不同区域贸易开放度存在较大差异，从而形成税收竞争增长的类“N”效应。在考虑到贸易开放度区域异质的情形下，地区税收竞争依旧是促进区域经济增长的重要政策工具，注重税收竞争对政策工具“精准”投放的偏向。

碳税最优税率如何确定？碳税最优税率受哪些因素影响？在区域发展不平衡的大国经济体中碳税最优税率是否存在区域差异？本文通过将能源要素和碳税效应引入总量生产函数，构建了一个环境约束下基于福利最大化的动态最优碳税模型，求解了最优碳税税率，并结合中国省际面板数据进行测算。研究发现人均总产出、居民对环境质量重视程度、人均能源消费、能源污染系数对最优碳税税率具有正向影响，环境质量、居民效用的时间折现率、碳税对资本和能源产出弹性对最优碳税税率具有负向影响。我国不同区域的最优碳税税率水平存在显著差异。结果表明，碳税开征初期应当实施税收优惠以避免对经济造成过大冲击，碳税税率确定应当遵循“共同而有区别的责任”和“各自能力”原则。

基于双重差分模型实证检验了2004年货币政策紧缩与2009年货币政策扩张对中国上市公司信贷资源再分配的影响。结果发现，在货币紧缩时期，非国有上市公司获得的银行信用相比国有上市公司下降的幅度更大，但对外提供的商业信用和净商业信用上升的幅度更大；在货币扩张时期，非国有上市公司获得的银行信用相比国有上市公司没有显著差别，但净商业信用的上升幅度仍然更大。实证结果说明中国国有企业并没有比非国有企业更好地发挥信贷资源再分配的功能。

内容提要 本文运用我国1985-2012年的农民工、农民、制造业和农林牧副渔的收入数据，在数理模型分析的基础上，分析收入差距、农村人力资本深化以及城乡融合间的相互关系。比较分析得出，农村人力资本深化使得农民工、农民、制造业和农林牧副渔的收入差距存在逐渐缩小的收敛性特征，收入差距的收敛性促进了城乡融合。农村人力资本深化的主要原因是我国教育水平的提高和农村社会发生变化。因此，继续扩大义务教育年限和贯彻落实新型城镇化将会进一步提高农村人力资本深化，加快城乡融合。

国内学者论证了人口老龄化对中国收入不平等程度的负面影响，但由于方法上的局限性，以往研究均无法精确衡量出老龄化效应对收入不平等的贡献率。本文在基尼系数基础上推导了老龄化效应表达式，将老龄化效应界定为年龄内效应和年龄间效应两部分。利用CHNS微观数据对中国1993-2009阶段的计算结果显示：其一，中国老龄化效应主要来自于年龄间效应，年龄内效应可以忽略不计；其二，剔除老龄化效应并不改变中国基尼系数近年来不断上升的趋势，反而使得中国2008年的“基尼拐点”消失；其三，老龄化效应对中国基尼系数的贡献率远低于国外，一旦剔除老龄化效应，中国基尼系数相比其他国家将更加突出。

采用日内数据，以上交所固定收益平台国债市场订单流不平衡的总和为交易活动代理变量，买卖价差作为度量市场流动性的指标，通过实证检验订单流不平衡对买卖价差以及国债收益率的影响，分析固定收益平台做市商的做市行为对市场流动性及国债价格形成的影响。研究结果表明，我国固定收益平台订单流不平衡导致存货成本并影响做市商的报价行为；另外，做市商调整报价的存货管理方式会影响市场流动性与价格有效性。为此，需要进一步完善做市商机制，以提升固定收益平台国债市场价格的有效性。

本文对国内资本流动、地方政府对资本流动的管制及其属地总体产出效率改善间的关系进行了经验研究。研究发现：国内实体资本的充分流动能够提高所涉及地区的总体产出效率，但此效应只在长期得以体现。财政分权与“晋升锦标赛”制度安排下的短期收益-成本决策成为地方政府管制资本流动的行为逻辑。地方政府旨在促进属地资本自由流动的顺市场力量干预能够逐渐提升资本流动的边际产出效率改善；地方政府逆市场力量管制资本自由流动则在一定程度上降低了属地资本流动的边际产出效率改善。

摘要：文章以民族扶贫县为研究对象，分析政府间转移支付对这一特殊群体财政收入行为的变化。在研究的内容上，主要从民族扶贫县财政收入规模的变化、税负的变化以及财政努力度的变化，层层推进，分析政府间转移支付与财政收入行为的关系。从实证研究的结果来看，政府间转移支付的确对民族扶贫县的财政收入产生了负向作用，地方政府并没有因为转移支付的增加而积极组织自有财政收入。因此，为了更好的发挥转移支付的作用，必须调整转移支付结构，完善转移支付激励机制，减少地方政府的“投机”行为。